前身是1900年成立的“劳工代表委员会”，1906年改名为工党。它是由一些行业工会、社会民主联盟、费边社和独立工党等团体联合而成。早期领袖为兰姆西·麦克唐纳、凯尔·哈第等。该党上层领导人奉行改良主义路线，否定革命，主张进行和平斗争，实行阶级合作。1906年－1914年，该党在国会中与自由党结成联盟，反对保守党。第一次世界大战爆发后，支持政府的战争政策。战后加入伯尔尼黄色国际。二十世纪初，逐渐取代了自由党的地位。1924年1月该党上台执政，由麦克唐纳出任第一届工党政府的首相兼外交大臣，此后长期与保守党轮流执政。