财务现金流量分析

拟建项目从微观角度，即企业利益角度出发，根据国家现行财税制度和现行价格，对项目计算期内各年实际发生投入产出及其盈利能力的分析。它是项目财务评价的核心内容。项目建设和生产期内的投入和税金支付，是项目的现金流出； 项目计算期内的产出和残值回收是项目的现金流入； 项目计算期内各年份的现金流入减现金流出的差额便是项目的净现金流量。项目各顺序年份的净现金流量是计算项目各项财务评价指标的基础。财务现金流量分析的主要指标是： 财务内部收益率和投资回收期，辅助指标是财务净现值和财务净现值率。上述主要指标和辅助指标的计算依赖于财务现金流量表。国内投资项目的财务现金流量表按项目全部投资和国内投资两种情况编制。涉及外汇借款的项目，还应增加国内投资的财务现金流量表。中外合资项目还应按项目资金来源构成的不同情况，如全部投资、自有资金、中方合营者资金、外方合营者资金等编制财务现金流量表。由上述不同的财务现金流量表分别计算的主要指标和辅助指标，构成财务现金流量分析的指标体系。